民营企业法律风险问答之五：如何认定及处理以民间贴现为业

贴现：持票人把未到期票据（商票/银票）卖给金融机构，提前拿现金、付利息，属国家特许金融业务，只有银行等持牌机构可以经营 。

以贴现为业：无资质主体（个人/企业）长期、反复、面向不特定对象买卖票据赚取利差，把贴现当主业、主要收入来源。

如何认定民间贴现人以贴现为业？根据《全国民商审判工作会议纪要》的意见，在审理电子商票民商事案件中，只是发现当事人偶发地、单独地从事民间贴现行为，证据无法证实当事人以贴现为业的，认定其取得票据的行为无效即可。只有在有充分证据证实当事人以贴现为业的情况下，才能认定当事人涉嫌犯罪，将相关材料移送公安机关。

首先，《全国民商审判工作会议纪要》意见明确，合法持票人向不具有法定贴现资质的当事人进行贴现的，该行为应当认定无效。当事人偶发地、单独地通过民间贴现行为融资，因违反国家关于金融业务特许经营的强制性规定，在民事上否定其行为效力即可。只有发现当事人以贴现为业的，才须将有关材料移送公安机关。其次，由于部分票据如电子商业承兑汇票的最长付款期限可达一年，当前实务中收票人贴现融资需求很大，已经产生很多专门从事电子商票交易的网站，如票圈、同城票据网等。在此情况下，如果当事人之间系基于真实融资需求而以票据为媒介从事资金拆借，与民间借贷行为类似，确实缓解了收票人的资金压力。在民事上已经认定该行为无效的情况下，还以该行为涉嫌犯罪为由移送公安机关侦查，打击面过大，略有不妥。最后，刑法中严格遵循罪刑法定原则，法无明文规定不为罪，《刑法》中并无“民间贴现罪”，以贴现为业可能涉嫌“非法经营罪”，故涉嫌犯罪的民间贴现人还需具备以贴现为业的要件，并非只要存在民间贴现情形即涉嫌犯罪。